期权的善后处理，如同吃了一整条鱼，吃到最后如何处理鱼刺，既要享受完鱼的美味，又不能被鱼刺刺到？以按月买入期权为例，当有了较大的浮盈，怎么处理既能保持上行的收益，又尽量避免较大的回撤？
我采取的办法，除了（7）腾挪方得最优收益--移仓管理 外，在靠近行权日前十天左右，一般不随意往上移仓，甚至还往低行权价合约移仓以获得较小的涨跌幅度。
办法有三：
1. 将实值、平值合约平仓，按照相等的张数移仓到虚1档合约，其他资金转走，既能保证上行收益，又能做到亏损有限，可以抗衡大幅下跌，也可以享受大幅上涨，但是如果不继续上涨，大概率虚值部分会牺牲，不过最大亏损能计算（参考案例为2017年7月、11月行情）。
2. 将虚值、平值合约往实值、深度实值合约移仓，这样涨跌幅都比较小，上涨可以继续享受上行收益，但不能抵抗大幅下跌对内在价值的损伤（参考案例为2017年10月行情）。
3. 拿出5-10%的资金（主要是盈利）买入平值或虚一档认沽合约（做空时则买入认购）作为保险，花费这部分保险费，来获取行情突然反转的保护，但又区别于买跨（参考案例为2017年12月份合约在11月23日后的行情）。
当然，如果趋势已经改变，那当然是采取反手、做卖方等策略来保证稳定收益
来源：小马白话期权
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