做市商交易(期货)

阅读 26065 更新 2021-07-22 13:33:48

- 1. 原理
  - 做市商制度
- 2. 策略思路
- 3. 策略代码
- 4. 回测结果

做市商策略

1. 原理

做市商制度

做市商制度是一种报价驱动制度。做市商根据自己的判断，不断地报出买入报价和卖出报价，以自有资金与投资者进行交易。做市商获取的收益就是买入价和卖出价的价差。

假设做市商以6344卖出一手合约，同时以6333买入一手合约。如果都成交，做市商可净获利11个点。但如果当时合约价格持续走高或走低，做市商没有对手方能够成交，这时就不得不提高自己的买价或降低自己的卖价进行交易，做市商就会亏损。因此，做市商并不是稳赚不赔的。

2. 策略思路

第一步：订阅tick数据（只有最近3个月数据）
第二步：获取tick数据中的卖一和买一价格。
第三步：以买一价格开多，以卖一价格开空。以卖一价格平多，以买一价格平空。

回测标的：CZCE.CF801
回测时间： 2017-09-29 11:25:00 至 2017-09-29 11:30:00
回测初始资金：50万
注意：若修改回测期，需要修改对应的回测标的。

3. 策略代码

# coding=utf-8
from __future__ import print_function, absolute_import, unicode_literals
from gm.api import *
'''
本策略通过不断对CZCE.CF801进行:
买(卖)一价现价单开多(空)仓和卖(买)一价平多(空)仓来做市
并以此赚取差价
回测数据为:CZCE.CF801的tick数据
回测时间为:2017-09-29 11:25:00到2017-09-29 11:30:00
需要特别注意的是:本平台对于回测对限价单固定完全成交,本例子仅供参考.
敬请通过适当调整回测参数
1.backtest_commission_ratio回测佣金比例
2.backtest_slippage_ratio回测滑点比例
3.backtest_transaction_ratio回测成交比例
以及优化策略逻辑来达到更贴近实际的回测效果
目前只支持最近三个月的tick数据，回测时间和标的需要修改
'''
def init(context):
# 订阅CZCE.CF801的tick数据
context.symbol = 'CZCE.CF801'
subscribe(symbols=context.symbol, frequency='tick')
def on_tick(context, tick):
quotes = tick['quotes'][0]
# 获取持有的多仓
position_long = context.account().position(symbol=context.symbol, side=PositionSide_Long)
# 获取持有的空仓
position_short = context.account().position(symbol=context.symbol, side=PositionSide_Short)
# 没有仓位则双向开限价单
# 若有仓位则限价单平仓
if not position_long:
# 获取买一价
price = quotes['bid_p']
print('买一价为: ', price)
order_target_volume(symbol=context.symbol, volume=1, price=price, order_type=OrderType_Limit,
position_side=PositionSide_Long)
print('CZCE.CF801开限价单多仓1手')
else:
# 获取卖一价
price = quotes['ask_p']
print('卖一价为: ', price)
order_target_volume(symbol=context.symbol, volume=0, price=price, order_type=OrderType_Limit,
position_side=PositionSide_Long)
print('CZCE.CF801平限价单多仓1手')
if not position_short:
# 获取卖一价
price = quotes['ask_p']
print('卖一价为: ', price)
order_target_volume(symbol=context.symbol, volume=1, price=price, order_type=OrderType_Limit,
position_side=PositionSide_Short)
print('CZCE.CF801卖一价开限价单空仓')
else:
# 获取买一价
price = quotes['bid_p']
print('买一价为: ', price)
order_target_volume(symbol=context.symbol, volume=0, price=price, order_type=OrderType_Limit,
position_side=PositionSide_Short)
print('CZCE.CF801买一价平限价单空仓')
if __name__ == '__main__':
'''
strategy_id策略ID,由系统生成
filename文件名,请与本文件名保持一致
mode实时模式:MODE_LIVE回测模式:MODE_BACKTEST
token绑定计算机的ID,可在系统设置-密钥管理中生成
backtest_start_time回测开始时间
backtest_end_time回测结束时间
backtest_adjust股票复权方式不复权:ADJUST_NONE前复权:ADJUST_PREV后复权:ADJUST_POST
backtest_initial_cash回测初始资金
backtest_commission_ratio回测佣金比例
backtest_slippage_ratio回测滑点比例
backtest_transaction_ratio回测成交比例
'''
run(strategy_id='strategy_id',
filename='main.py',
mode=MODE_BACKTEST,
token='token_id',
backtest_start_time='2017-09-29 11:25:00',
backtest_end_time='2017-09-29 11:30:00',
backtest_adjust=ADJUST_PREV,
backtest_initial_cash=500000,
backtest_commission_ratio=0.00006,
backtest_slippage_ratio=0.0001,
backtest_transaction_ratio=0.5)

4. 回测结果

设定初始资金50万，手续费率为0.01%，滑点比率为0.01%。回测结果如下图所示。

回测期累计收益率为0.05%，年化收益率为16.87%，基准收益率为0，整体收益跑赢指数。最大回撤为0，胜率97.14%。

需要注意的是，本演示策略只是用作示例，在现实中，以买一和卖一挂单不一定会成交，实际收益率也达不到示例水平，需谨慎。

注：此策略只用于学习、交流、演示，不构成任何投资建议。

本站仅提供存储服务，所有内容均由用户发布，如发现有害或侵权内容，请点击举报。