根据云财经统计,截至2016年10月27日,证监会受理首发企业806家,其中,已过会77家,未过会729家。10月28日,证监会按法定程序再次核准了14家企业的首发申请。事实上,从2016年1月4日已有148家企业上市A股。一直以来,新股IPO、增发、印花税等都被认为是A股的抽血机,今天云财经来给A股算一笔抽血的账。
一、IPO和增发
以下是云财经统计的2016年1月-2016年10月IPO和增发的抽水数据。数据显示,今年1-10月共发行148只新股,IPO总金额达到924.60亿元;与此同时上市公司再融资总计达到1.4万亿的规模。IPO和上市公司再融资共抽水15117.23亿元。
二、交易手续费、印花税
截至今日收盘:
上证指数,今年至今(2016.01.04-2016.10.31)的总成交额是391683.65亿(元)
深证成指,今年至今(2016.01.04-2016.10.31)的总成交额是641337.46亿(元)
对应的印花税和交易手续费流出共:1137.29亿元。(此处印花税按照1‰、交易手续费按照平均佣金0.5‰计算。)
三、银证转账
银证转账方面,根据云财经数据中心银证转账数据计算出2016年1月至10月银证净转入是231亿元。
四、分红
股票分红方面,云财经统计了2016年中报A股上市公司分红派现总额为:269.59亿元。
结论:
那么根据:
A股流失的资金量=IPO+定增+印花税+交易手续费+银证转出资金量+公募基金资金转出量
A股流进的资金量=银证转入资金量+公募基金资金转入量+分红
今年以来A股净流失资金量为:924.6+14192.63+1137.29-231-269.59=15751.55亿
(因公募基金资金转出量和公募基金资金转入量数据未公布,本文不纳入统计范围。)
与IPO相比,上市公司的再融资行为容易被投资者忽略,但再融资对二级市场的“抽血”影响却远在IPO之上。值得一提的是,上市公司实施定增的数量和规模已连创新高。云财经统计,前三季度A股上市公司通过实施定增共融资1.3万亿元,超过2015年全年1.24万亿,而2014年上市公司定增募资仅6906亿元。
事实上,上市公司的再融资行为一直都是抽血大头,在存量资金有限的背景下,大量资金参与上市公司的再融资项目无疑会对大盘带来压力,特别是上市公司的定向增发、发债的参与者以机构为主,肯定会对二级市场的资金供给带来负面影响。
联系客服