做交易的人都明白的一个道理:
止损很重要!
很重要!
重要!
要!
而大部分人反复强调止损的同时,在做这件事的时候却面临巨大的困难。为什么我们知道止损重要,却总做不到呢?王阳明说“知行合一”难道还没有了解什么是真正的止损?今天小编想和大家探讨一下,大家心中的止损是什么样子?(可以在下方留言区留言)小编在这里抛砖引玉先聊聊我自己的一些思考。
止损是情绪的止损
人作为动物,自然就有动物的本性,而动物本性就是情绪的来源。甚至包括我们认为的“理性”思考其实都是动物性情绪带来的产物,它并不如想象中那么理性。
特别是当人面对亏损赔钱的时候,他们并不会意识到,自己同时也正在丧失客观性。面对止损,大部分人一般不会把亏损的部分卖掉,反而是双手合十心中默念“阿弥陀佛”期望市场的走势是错的,接下来会从某一刻开始按照他们认为“对的”的行情走势发展。这是一种恐惧心理也是一种侥幸心理,要知道不管你什么时候开始情绪化、恐惧、愤怒、贪婪或嫉妒,你的判断力就会大打折扣。它会成为一个恶性循环,带来更大的亏损。
而你自己,是那个唯一会对自己加入了情绪性反应的人。就像乔·格兰威尔曾经说过:“市场根本不知道你做多还是做空,它对此毫不在乎。” 是的,市场走势只不过单纯反应供给与需求的变动而已。
这个时候,止损就是对自己情绪化最有效的中断操作。只有平掉原来的亏损持仓,回到没有持仓的中立状态,才能重新客观冷静地分析市场,看清市场情况亡羊补牢。
止损是面子的止损
接受止损是一件非常困难的事,因为止损不仅要战胜自己的情绪,还要承认自己犯下的错误。人是社会性动物,都不可避免会关注他人对自己的评价。回想那些不愿承认自己的错误的时候,大都是自尊心带来的面子问题。有人会说:“面子值几个钱啊?”不过算算交易中它带来的损失,真的很值钱!不然为什么大部分投资者面对亏损时候的反应都是“等到我不亏钱就出场”。为什么非要等到不赔钱呢?这就是面子的问题吧。
《厚黑学》里讲厚黑,脸皮要厚,对自己要黑。止损就像厚黑学实操的一把刀,假如自己错了,一刀斩断,赶紧脱身。“留得青山在,不怕没柴烧”。成功交易者的成功往往都是把“面子”和“赚钱”分开的时候开始的。而当你真的砍下这一刀,你才更有机会挣回自己的“面子”。
止损是认知的止损
丹尼尔·卡尼曼和阿莫斯·特沃斯基做过一个试验:
假设发生了一场大规模的流行疾病。
研究预测,你所在区域将有600人死于一场疾病,医生的方案:
A:将有200人获救。
B:600人中有1/3可能获救,2/3可能无法获救。
C:有400人将死亡。
D:600人中有1/3的人不会死,有2/3的人可能死去。
你会作何选择?
在试验中,衡量方案A和B时,有72%的参试者选择了方案A;
衡量方案C和D时,只有22%的人倾向方案C。
但其实,你应该已经看出来了,这4个方案结果都是相同的。只是他们在提问表达时的方式和角度不同。
这被称作“框架效应”,当然框架效应还包括对某人或某事物“贴标签”等。没有框架就没有认知。关注框架的不同,可以直接影响到我们的价值判断。
大家常说,市场有个能力,就是专治各种不服。所以当你意识到自己连续亏损的时候,最好止损停下来,重新思考。是不是在一开始做判断的时候,认知的框架就已经出了问题。这个时候的止损和反思,会真正影响到自己对市场的认知。也是挽回损失甚至发现新的市场机会最有效的途径。交易是最直接的认知变现,认知的改变会长期影响自己对市场的观点看法,你这时的止损点,会将自己的情绪性反应和自尊心分开,留下空间,承认自己的错误,也能让自己更了解自己。
综上所述,止损其实是一种自我保护的投资。凭借止损,你能够保全资金,控制情绪,给自己喘息的空间和思考的余地。也能因此,你将拥有争取下一次可能出现的高收益、低风险交易机会的参与权。所以可以说它是最基础,最好的交易工具之一。
留言参与话题:
聊聊您对止损的理解或者某次止损的经历
【编辑】李铱想
联系客服