这些年，“财务自由”是一个挺时髦的名词，什么是财务自由，多少钱可以财务自由？每个人的标准可能都不太一样，这也是因人而异的。我认为的标准是：当每月的被动收入可以覆盖你的家庭支出时，你就财务自由了。但你要是想豪车、名表、游艇、飞机，这我就不知道了。
每个城市的生活成本不一样，每个人的家庭支出结构不同。有的人有房有车无贷款，固定支出就是一家人的衣食住行，那不需要多少钱。有的人农村出身（主要是底子薄），租房或者勉强买了房背着房贷，父母没有养老、医保，养娃又是一笔不菲的开支，那自然压力山大。
我自己的朋友圈，比较典型的家庭结构是：北漂、夫妻双职工、有房有贷、老人带娃、有车无车各一半（车便宜，主要是北京要摇号），综合几家的情况，我尝试计算一下月家庭支出：
住房：房贷1.3万
养车或打车：0.2万
伙食：0.5万
孩子：0.6万
衣服：0.2万
旅行：0.3万
其他：0.3万
以上合计3.4万，考虑到有些家庭有部分项不需要支出，比如没有孩子，或者房子买得早贷款比较少等，整体大概在2～3万之间，取平均值2.5万计算。如果你所在的城市生活成本更高或更低一些，你也可以根据自己的实际情况来计算一下。
这一次，我拿真实的沪深300数据以及固定年化的数据来进行对比回测，如果每月支出2.5万，即一年30万，你大概需要持有多少市值的沪深300指数基金呢？
图1：期初100万市值沪深，沪深300真实历年涨幅数据测算，不含股息收入
图2：期初100万市值沪深300，按11.41%固定年化收益测算
图1为沪深300真实的每年涨幅数据，图2为固定涨幅11.41%的数据，期初持有100万市值沪深300，每年取出30万的回测数据。
结果发现，分别在第8年、第6年就变成负数了。在图1的真实涨幅幅数据回测中，因为遇上了2006和2007年的超级大牛市，也就是初期市值大涨，被取出30万，比例相对较小，还是可以接受，计划也坚持得更久一些。
最后结论是这行不通，这个也不难理解，一个年化11.41%的投资品种，你要取出30:100，也就是每年取出30%的钱，这是不可持续的。所以我们把取出市值设为小于11.41%的值，比如10%，也就是期初持有300市值，我们再看看。
图3：期初300万市值沪深300，真实历年涨幅数据测算，不含股息收入
图4：期初100万市值沪深300，按11.41%固定年化收益测算
这回看起来，已经行得通了。
期初持有300万市值的沪深300指数基金，每年从里面取出了30万用于家庭支出，并且最后的期末结余仍然比期初金额要大。
从最初2005年持有300万市值，到2019年，两个回测分别剩余498万和480万。
尽管两个回测中间的涨跌幅并不一致，并且真实数据涨幅起伏非常大，但两者最后的结果却相差不大。所以，立足于长期的投资，短线的涨跌是无关紧要的。
从这个回测中，我们可以得到一些结论：
1）如果你的家庭年支出是N，你持有沪深300指数基金的市值大于10N，你就可以每年固定地从股市中提钱用于生活，而不必为钱而工作了。当然，这并不意味着你完全不工作，你只是不为钱工作，你可以折腾点啥，或者啥也不折腾。
2）考虑通货膨胀因素，其实这个10N，也只能说是初步的“财务自由”，随着时间拉长，你的生活成本可能会逐步提高，也可能生活中会遇到一些意外，而指数恰好位于低点，你不得不被动地卖出一些仓位来应急。建议持有15N比较保险。或者，你可以在这初步财务自由的日子里做点其他事情来赚钱，那也可以。
3）忘记K线的涨跌起伏，红红绿绿，你要做的就是什么也不做，在每年固定的时间取出你需要的份额就可以了。你如果不能做到看涨跌风轻云淡，还是因为你心里没底，接着看本号后续的更新吧。
4）这个结果，是有瑕疵的。因为我们回测的起点是2005年，那一年，A股的估值并不贵。如果你是在2007年10月，或是2015年6月的山顶上，梭哈入场，那么很不幸，你现在的收益还是负的，更不用说每年取出30万了。最好的买入策略还是定投。
5）事实上，股市或基金，都涉及到择股（基）、择时的问题。本文只是用沪深300来举例，就跟踪沪深300的指数基金来说，就有一些增强策略，价值策略、红利策略等等，或者找到比沪深300回报更高的指数基金，也可以适当进行择时，总之，我们还有很多办法来实现比沪深300更高的收益。实际的预期年化收益可能在15%左右。
你看，持有家庭年支出的10倍以上的沪深300指数基金，你就可以初步“财务自由”了。那么，如果是定投沪深300指数基金，要多久，才能有10N的市值呢？接着给你算。
由于跟踪沪深300指数的基金产品非常多，但是成立时间又都长短不一，我们还是用固定年化收益11.41%来进行测算。
图：持有300万市值的沪深300需要多少时间？
我设定的每月定投金额是12500，即是你现在家庭月支出的50%。根据我的观察，如果你的家庭月支出达到25000，那么12500应该问题不大。
如果你每月投入12500，根据11.41%的年化，你大概需要10.67年，即10年8个月，你就能实现这个小目标了，总的投入金额是160万。
你没看错，持有300万市值的沪深300，你并不需要投入300万，而只需要投入160万。
160万是什么概念呢？大概也只相当于当前在北京买个一居室的首付吧。
其实，这个投资策略，并不仅仅局限于存养老金，理论上十年以上跨度的存钱目标都可以，比如存买房的首付，孩子大学的学费等等。
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