深圳证券交易所

          ——深交所发布《员工持股计划信息披露业务备忘录》

 

为贯彻落实中国证监会《关于上市公司实施员工持股计划试点的指导意见》（以下简称“《指导意见》”），积极推进并引导上市公司合规、有效地实施员工持股计划，规范上市公司及相关主体的信息披露业务，深交所日前发布《员工持股计划信息披露业务备忘录》（以下简称“《备忘录》”）。

《备忘录》秉承放松管制、加强监管、方便操作的理念，结合深市上市公司已推出的员工持股计划，在指导意见主要原则及关键要求基础上，进一步细化了员工持股计划筹划、审议、实施等各阶段的信息披露要求。主要内容和特点体现在以下几个方面：

一是明确了员工持股计划类似方案的规范要求。《备忘录》不仅适用于《指导意见》规定的员工持股计划，也适用于上市公司董监高或其他员工通过设立资产管理计划、信托计划等其他形式实施的类似员工持股计划方案。

二是加强了对内幕信息管理的操作指导。《备忘录》指导上市公司通过发布提示性公告或申请股票停牌等方式，加强内幕信息管理，防止相关内幕信息提前泄漏，保护中小投资者利益；同时规范了提示性公告的披露内容，引导上市公司通过分阶段信息披露化解内幕信息泄漏风险。

三是细化了计划草案及后续发生重大变化时的披露要求。《备忘录》重点从以下两个方面提高员工持股计划信息披露的透明度：一是进一步细化了员工持股计划草案的披露要求，包括锁定期安排、存续期届满继续展期的程序、参与计划的董监高及普通员工分类披露持股情况、自主管理模式下的风险隔离安排等；二是增加了员工持股计划存续期内，发生对计划造成重大影响情形时的临时信息披露要求，包括员工持股计划变更、提前终止、第三人对员工持股计划的股票和资金提出权利主张等。

四是明确了律师对方案合规性事前把关的责任。《备忘录》在《指导意见》的基础上细化了对法律意见书的披露要求，要求法律意见书从员工持股计划的参与对象、资金来源、股票来源、期限及规模、管理模式等方面是否合法合规发表意见，督促律师认真履行合规性把关的责任，保证员工持股计划合规、有效地实施。