期货交易：系统化交易下的合理性

以前曾经说过期货交易盈利的关键在于是否有一套完善的交易系统，交易系统的核心之处在于规则。规则，很重要但绝对不是随随便便制定的，规则的核心之处在于合理性。要想有一套完善的交易系统就要有一套规则，交易系统能不能盈利就要知道它是不是足够合理。

合理性问题，这不仅是一个认识论问题 ,更是一个价值观和历史观的问题。合理的实践不单是结合于目的 ,还应是实践系统的整体合理。合理即要合规律、规范 ,合目的、需要 ,合功利、效率等 ,各要素最终统一为符合人的自由全面发展 ,符合美的崇高尺度。衡量实践合理性的价值标准本身也不应只停留在一个层面 ,而应在真理发展的基础上丰富、完善 ,以最终实现合理与真理的统一。

合理性首先要求是正期望值系统，在此基础上，要考虑各个要素之间的匹配合理。交易系统的合理性，决定了你在期货市场能走多远，走多稳，走多好！对于一名擅长长线交易的人，他偏偏执着于短线交易，而且短线还不能给他带来盈利这就是不合理。合理的做法就是，做自己擅长做的，抛弃自己不擅长的。

说到交易系统的合理性，主要还是从其构造的三方面入手，分析方法、资金管理以及心态管理。分析方法有很多种，但是对于不同的投资者有不同的分析方法，到底什么样的方法才是最合理的，这个要因人而异。对于短线操作的朋友，用小周期图表分析更合理，而不是去选择大周期。对于长线交易者用基本面或大周期图表分析更合理，而不是只关注15分钟图。

资金管理可以说是期货交易中最重要的了。对于资金管理我有自己的认识，每个参与期货的交易者都会有一个赢大亏小的概念，但是绝大数对这个概念是比较模糊的，到底赢多少算大？亏多少算小？其实赢大亏小并没有绝对的大小，而是在你每要做一笔交易你期望的亏损是多少，那么你期望的盈利就是亏损的倍数，这就是盈亏比。盈亏比到底是2:1合理？还是3:1合理？还是4:1合理？这个也不能一概而论，还要结合成功率来操作。对于低成功率就要有较高的盈亏比，高成功率可以要求低点的盈亏比，只有这样才能保证长久的获利。