今天又收到一个网友的提问，这个问题的专业程度之高让我汗颜，已经超过我的半桶水的水平了。也好，这个问题刚好让我成为一个学习的机会。于是我还是一边学习，一边就这个问题进行思考吧。这也算是自我提高的一个过程。下面黑体字是网友原文。
老师，我也是利亚德的股东。我财务上是刚开始学。有个具体的敏感问题，想私信请教下。关于利的应收，预付，以及存货这块。我看到一篇关于做假账的，怎么觉得利有点像呢？如后文：
当然，现在有些上市公司利用对开发票虚增收入和利润，这样在税负上不会出现巨额欠税，但上市公司很少同时等额增加收入和成本（当然笔者现在也发现有些上市公司为了做规模，也有利用对开发票同时等额增加收入和成本），他必须虚增存货以消化一些购货发票，这样他的存货就出现异常增加。这些虚构收入的上市公司往往表现为应收款项（包括应收账款、应收票据、预付账款、其它应收款）急剧增加（注意：不能仅仅看应收账款，实际上往来账要结合一起看，如应收账款与预收账款、应付账款与预付账款、其它应收款和其它应付款），应收账款周转率急剧下降；存货急剧增加，存货周转率急剧下降。
我的理解：这种舞弊手段的要点在于虚开收入发票来做大收入，可是此时没有真金白银流入怎么办呢，那就同时通过增加应收款项（包括应收账款、应收票据、预付账款、其它应收款）来讲账做平。
利亚德2017年的收入比上年增加了21亿，而应收款项（包括应收账款、应收票据、预付账款、其它应收款）只比去年增加了3个多亿，应该看起来不存在这个问题。
此外，要注意的是，上市公司也担心应收账款周转率、存货周转率急剧下降会引起投资者和专业分析师的怀疑，他就把应收账款往其它应收款、预付账款转移，手法是上市公司先把资金打出去，再叫客户把资金打回来，打出去时挂在其它应收款或预付账款，打回来作货款，确认收入，所以要注意其它应收款、预付账款往往名不符实；
我的理解：利亚德2017年的存货31亿，比2016年将近20亿增加了50%多一点，与收入增长48%基本一致，没出现太大的问题。
为了提高存货周转率，上市公司故意推迟办理入库手续，存货挂在预付账款上，然后少结转成本，以使存货账实符，这样，上市公司虚增的一块利润挂在预付账款上。所以，对往来账款较大的上市公司，不管这往来账挂在那一个科目，都要小心可能上虚构或不良资产。一些上市公司为了避免计提巨额的坏账准备，在账龄上作文章，有家上市公司收到一笔五年以上账龄的巨额应收款，据此调减巨额的减值准备，但笔者这笔钱根本是上市公司代替的，以此来操纵账龄，以粉饰业绩。
我的理解：利亚德2017年预付账款只有1亿多一点，和64亿收入相比起来可以忽略不计，这个问题应该不是问题。至于长期应收款的问题，利亚德没发现这个迹象。
后记：这位网友的提问让我受益不少，以后别叫我老师了，叫我同学，我们一同学习进步。财务分析的目的，是为了通过财务数据来了解一个企业的经营真相，里面要结合行业特性，经营环境和企业特征来研究。这一次网友这个问题我觉得已经达到了高级财务分析的水平，而我只达到中级水平，所以解答起来有些勉强。如果有财务高手看到本文，也希望不吝赐教！
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