投资简历
姓名:黄志伟,1977年生,网名“股市农民”,湖北武汉人,大学本科学历,管理学学士,会计师。
入市时间:2003年10月。
投资风格:控制风险为第一,用投资的眼光去投机。
投资格言:专心,专注,专业,一辈子只做好投资这一件事!
2011年2月11日。这是我到达江城采访的头一天。午后,纷纷扬扬的鹅毛大雪突然从天而降。伴着漫天飘舞着的雪花,我也聆听着谦称自己为“股市农民”的年轻职业投资人黄志伟,讲述他在股海中从1.8万元如何“滚雪球”到500万元的传奇故事……
大学便开始规划股市生涯
1977年5月,黄志伟出生在武汉一个普通的家庭。父亲在粮食部门工作,母亲在茶厂当厂长。在同龄人中,他家境还算得上比较“优越”。受家庭的影响缘故,黄志伟比同龄人的商业意识更强烈些。上大学时,他一边学习,一边还做些小“生意”。
黄志伟很爱看名人传记。在大学里,一有空,他就钻到图书馆里,阅读和研究大量投资大师们的成功之路。尤其是世界著名的证券投资大师巴菲特和彼得·林奇创造财富的神话,一直震撼着他的心。他憧憬着未来,想成为巴菲特和彼得·林奇那样成功的人,拥有很多的财富。大三时,他就选修了证券投资课。当时的授课老师是一个战绩赫赫的实战派,引导着他们从手工填单,模拟操作,到分析每天大势行情,独立做出判断。为此,他每天都认真地阅读三大证券报,听股评人士分析。
2000年,大学毕业找工作,黄志伟一门心思只想往证券里钻,应聘数家证券公司分析师岗位,但都吃了闭门羹,原因是他没有从业经验。他只有暂时“放弃”自己的理想,为了糊口,进了一家电脑公司,后来又给一家公司的老板当秘书。尽管每天很累,但他仍放不下心中的梦想,晚上,他跑到网吧,看大盘和股票走势的K线图,一看就是大半夜。
一晃三年过去了,他终于攒下了1.3万元,加上女朋友支援他的5000元,一共1.8万元,他要用这笔来之不易的辛苦费,叩响股票市场的财富大门。
从1.8万元到500万的实战记录
1、及时“逃命”,保住“第一桶金”
当黄志伟2003年9月揣着1.8万元开户时,大市已处在熊气漫漫之中。上证指数从4月的1600多点的高点,跌到了1300点左右。黄志伟开户后并没有马上买股票。到2003年10月,大盘在一段下跌之后有一段时间的横盘震荡。他瞅准机会,认为大盘基本调整到位,开始“下手”。
毕竟是受过专业教育,黄志伟一开始就按着从教科书上学到的投资组合下单。虽然他只有1.8万元,但他没有把“鸡蛋”放进一个篮子里。他买进了四只股票:中信证券、福星科技、皖维高新、南京医药,各买入500股。
像中国股市千万投资者一样,黄志伟一开始也经历了许多新股民所经历过的一切。他买进后就赚钱。但大盘在震荡之后,却选择了向下,在他入市后不久的11月,创出了1307点的新低,市场哀鸿一片。但“黑暗”很快便过去,自1307点起,大盘在熊市中展开了一波强劲的反弹,一直到2004年4月的1783点。就在这期间,黄志伟收获了他的第一桶金。
那天,他正出门下楼,女友冲着他激动地大喊:“黄志伟,你的中信证券涨停了!”黄志伟兴奋极了,上班路上,他一直哼着快乐的小曲。但没几天,大盘又开始了下跌。盈利也在一天天缩水,从盈利9000元,到8000元,7500元……见此,黄志伟没有再犹豫,他迅速地作出抉择:把盈利一定留住!保住了证券市场上淘到的第一桶金。
2、第一次受挫
黄志伟在获得自己的第一桶金不久,踌躇满志,他把狙击的新目标,瞄向了正横刀立马、破“平台”拔地而起的中科三环(000970)。
这只股从2003年的6月份,一直横盘了整整半年,突然放量飙升,意味着什么?谁都清楚:横有多长,涨有多高!
盘面表现果真如此。中科三环的涨势,吸引了众多投资者的眼球。它从2003年12月29日的13.98元开盘后启动,短短17个交易日,就飙升至19.23元,涨幅达39.4%!黄志伟没有去追高,而是等待更好的介入时机。
很快,中科三环在急速拉升后在高位仅仅呆了短短的5天就开始回落。2004年2月10日起,该股开始天天跳空,放量猛烈狂泄,仅4天就跌回到上升启动的原点。与常规不同的是,该股下跌不是采取吓人的“阴棒”,而是让人看了喜滋滋红彤彤的阳K线。
黄志伟当时毕竟还算是个新股民,他那时还不知这是庄家布下的“红色陷阱”,是典型的“阳线出货”法。他没有逃出主力的诱骗行为,他认为调整已很充分,是介入的好时机,于是便在2004年2月13日,以14元的价位买了500股。哪想到,买进后就开始了绵绵下跌之路。
亏钱,痛苦,天天伴随着他。很快,他的资金就损失了15%。入市以来,他第一次尝到了赔钱的苦涩。怎么办?困惑中的黄志伟夜不能寐。他最终还是想到了要“营救”被套牢的中科三环。他采用了大众都曾犯过的错误做法:卖掉账户上盈利的股票,对中科三环进行“补仓”求助行为。
股票在无情地下跌,从14元跌到13元,他补;跌到11元,他又补;跌到9元时,他已弹尽粮绝。在“绝望”中,他又新增资金5万元,全力进行“援助”补仓。但中科三环并没有止步,股价向下又砸到了8元多。他再也无力还手,动弹不得,只有在凄风苦雨中煎熬着。
侥幸的是,在2004年“9·14”国务院召开会议落实“国九条”,引发大盘井喷,他才得以解套并盈利15%后出局(见图1)。
事后,当他回想这一案例时说,焦作万方在2007年的大牛市中股价最高涨到了67.98元。当初自己为了兑现1倍的盈利,而错过了以后10倍的盈利,还是很遗憾。
操盘感悟:投资热点,是在股市赚钱最重要的手段。只有跟上市场热点的节拍,才能在最短的时间里,乘坐“热点快车”获取最大的利润。
5、买入S武石油,发起股市版“秋菊打官司”
就在黄志伟的投资一路顺风时,在2007年初,发生了一起被媒体称为股市版“秋菊打官司”的股民维权事件。这一事件的发起人,正是黄志伟。
2006年12日5日,S武石油停牌股改。其后,它公布的股改方案引来了媒体和股东的强烈质疑:涉嫌贱卖国有资产,侵害公众流通股东利益。
当时,黄志伟的妻子张秋菊的账户正好持有3000股武汉石油。在许多素不相识的流通股东的强烈要求和支持下,黄志伟以张秋菊的名义,对S武石油提起法律诉讼,请求人民法院撤销S武石油关于出售整体资产的决议。
这一事件被媒体称为股市版“秋菊打官司”。《法制日报》评价为“蚂蚁与大象的抗争”,三大证券报等全国十多家媒体连续跟踪报道。当时,这一事件受到了社会广泛的关注,以致引起了监管层的重视,迫使上市公司两次修改股改方案,提高股改对价,提高整体资产出售价格。
这场轰动一时的“秋菊打官司”,前后历经了三个年头,如今虽然结束了,但黄志伟代表广大投资者那种维护公众小股东的权益,促进上市公司治理的正义精神,却永久地留在众多投资者的心里。
6、猎击重组股和低价股,市值快速拉大阳
2006年11月20日,黄志伟买进9000股山东铝业(已被中国铝业换股后退市),12月4日进行股改停牌。此时被锁定资金约15万左右,总市值已达30万元。
随后,在2007年1月至5月,股市行情十分火爆,尤其是市场上的题材股和低价股涨幅巨大。黄志伟不失时机抓住这一战机,将账户的资金再拉大阳。
2007年3月27日,他以4.9元买进*ST罗顿(600209)7000股;4月13日,以5.29元的价位继续加仓买入12000股。4月16日,以5.26元再次买入11000股。5月8日后,*ST罗顿这只低价股似脱缰的野马,奋蹄狂奔,连续涨停。就在它疯狂飙升之际,黄志伟在5月24日,于10.5元附近卖出手中全部筹码,狠赚了一笔,盈利超15万元(见图3)。
11、“两快”在2008年熊市中大赚
2005年熊市中,黄志伟初入股市,资金量小,也没什么损失。在惨烈的2008年的大熊市中,他竟还有50%的收益。他的秘诀就是“两快”:一是止损快,二是机会来了动手快。
回忆起2008年大熊市,黄志伟说,当时也没有想到会有这么大的跌幅。开始时,一路做超跌反弹,效果不是很理想,赔多赚少。2008年2月到4月22日前,账户也跟着大盘的下跌在缩水。由最高的160万,跌到130万附近。后来,就常轻仓或空仓,并严格执行止损纪律,等待有好的机会来临时介入。
2008年4月22日,大盘第一次跌破3000点,4月23日大涨4.15%,黄志伟似乎感觉到可能会有什么利好出台,当天追涨跟进。果然第二天,政府出台降印花税的举措。当天市场大涨9%点多,他的账户短期获利超过15%。5月12日,汶川大地震发生后清仓。
2008年9月18日,在大盘跌破2000点后,熊市中又燃起了第二把“火”,政府出台印花税单边征收的救市政策,股市又一次迎来“井喷”行情。黄志伟9月19日开盘即追高加仓买入。当天指数上涨了9.45%,9月20 日指数又涨了7.77%,短期获利超过10%。
12、惨遭三个跌停板重挫
2008年7月14日,大同煤业(601001)重组停牌,怀着对其美好的重组预期,黄志伟用80万的资金买入。孰料,该股停牌1个月后,于8月11日复牌,由于重组注入资产不及预期和同期指数大幅下跌的原因,大同煤业无量跌停,在第三个跌停打开时,面对这一只股上亏损近30%的局面,黄志伟还是选择了在跌停价17.33元附近止损卖出(见图1)。
操作感悟:上升趋势中只做股票。下跌趋势中空仓股票,单边做空期指,既可以回避同时操作出现的顾此失彼的现象,又可以双边获利。
19、潜伏横店东磁,市值破400万
2010年8月,黄志伟仔细分析横店东磁(002056)的半年报、业绩预增公告和新投资的晶体硅太阳能电池项目,认为股价会有所表现。于是,他便在8月17日分批买进,潜伏其中。没过几天,8月25日,横店东磁发布业绩预增公告,开盘即快速封涨停。黄志伟随即联想到其相关公司太原刚玉(000795),立即将剩下的仓位追涨买入,直至买到涨停板的价位。随后几天,两只股票均大幅上涨,黄志伟分批卖出,市值超过400万(见图5)。
遗憾的是,卖出这两只股票后,稀土概念股又被大资金反复炒作,股价连续拔高,成为2010年市场最大热点之一。
操盘感悟:股价的短期爆发,背后总会存有利好刺激,提前布局,果断出击,方能获取短期暴利。
20、追涨停风帆股份
2010年国庆节后,大盘“井喷”。以有色、煤炭为代表的稀缺资源股直线上涨。黄志伟在寻找可以操作的资源股。这时,风帆股份这只有金银矿探矿权的股进入了他的视线。他分析了风帆股份获得金银矿探矿权时的股价表现和来龙去脉,认为很具有可操作性。当时只要带有色的概念,股价都会飞涨。
10月13日,他开始在15.10元买进。10月14日该股大幅洗盘。10月15日开盘,他发现风帆股份高开后被大单买进,即再度重仓跟进,直至买到涨停板价,当日该股被巨量封于涨停,全天没被打开。10月18日,风帆股份又无量封涨停。10月19日高开后,悉数抛出。几个交易日获利超过15%,市值达450万。
操盘感悟:追击股票启动时的第一、二个涨停板,是相对安全的赚快钱的好方法。
21、科伦药业高送配,市值冲上500万
高送配概念股每年的年报前后都会炒作一番。2010年10月29日,黄志伟看到科伦药业有启动的迹象,他分析科伦药业每股净资产高达28.2元,每股公积金高达20.4元,每股未分配利润达6.46元,预计该股高送配的概率很大。于是,他当天重仓买进。
随后,科伦药业开始启动。11月4日,出现上市以来的第一个涨停板。脱离成本后,黄志伟坚定持有到12月中旬,账户市值最高达500万(见图6)。
操盘感悟:每年高送配的个股涌现不少牛股,选择高净资产,高未分配利润,高公积金的“三高”品种出击,就容易抓住飙涨的黑马。
1.8万到500万的股市传奇(3)
滚雪球秘诀一:投资的眼光去投机
黄志伟多年来能把雪球越滚越大,在于他的全部操作有一个坚实的“内核”——投机。他认为,对于小资金,投机比投资更有吸引力,比投资收益高很多。
黄志伟说,用投资的眼光去投机,会使投机更安全,收益也更大。但投机需要把握一定的原则和度,高风险的盲目投机不可取。他说他也曾交易过招行认沽权证和南航认沽权证,这种最终会全归零的品种,曾吸引大量投机资金参与搏弈,导致很多投机资金受到重创。在国内市场缺乏合理的投机品种,缺少合理的交易机制下,更需要对投机品种判断是否具有基本的投资价值,既使是概念性炒作,也需要判断概念的投资价值。
当然,做投机绝不能用投资的方法去做,否则会炒股炒成股东。用投资的目光选标的去投机,却会让投资收益更高和更有乐趣。比如在现阶段市场沽值洼地银行股上做波段操作,节奏踏准了,就让价值投资更有意思。比如,在风险可控相对安全的前提下去追击第一、第二个刚启动的涨停板,效果就会很好。
一些投资者喜欢炒概念。但概念性炒作,也要判断被炒作概念的价值状况,以做出与之适当的投机。有些概念股,只能短期参与炒作,而有些概念股,背后有很高的成长性,就具备成为中长线概念反复炒作的热点。因此,要敢于拿一部分仓位参与炒作。
滚雪球秘诀二:止损与止盈,风险第一
人们常说会卖的是师傅,这是因为最佳卖点出现的时间很短,而下跌的速度又很快,往往是上涨速度的三倍,因此卖股要快,毫不手软,大不了卖错了再买回来。
黄志伟止损的原则是:个股亏损5%就止损出局,等待下一次机会。一旦个股连续亏损发展到总仓位亏损10%,就出局观望。止盈的原则是跌回成本,铁定保本出局。通过止损与止盈对卖点的控制,保住本金安全,从而有效控制风险。
他认为,执行这个纪律要非常严格。否则,小亏损会变成大窟窿,盈利会变亏损,后果不堪设想。采访中,他说了一句很形象的话:一句成语说亡羊补牢,丢了一只羊不去补牢,到跑了一群羊,你才想起去补牢,为时晚矣!
7年多来,他正是因为非常严格地执行了止损与止盈的纪律,才快乐地“活”到今天。2009年大盘从3478点跌到2639点,大盘跌幅达24.12%,黄志伟只损失了最高总市值的4%。2010年大盘从3181点跌到2319点,大盘跌幅达27%,他只损失了最高总市值的5%。为此,他才有了“活下来”的资本。抢一波反弹,帐户就轻松创出新高。所以保住本金,控制住风险,为下一次盈利打下良好基础,是多么得重要。
仓位管理是风险控制的另一个很重要的方面。黄志伟多年习惯一直满仓操作,他感到这样收益最快、最大。他认为只要做好止损、止盈和仓位管理工作,就能有效控制住风险,当下一次盈利的机会来临时,才能把握得更好,当别人还在弥补上次的亏损时,你可能已经开始盈利了。
滚雪球秘诀三:完善适合自己的“交易系统”
巴菲特对此的解读,最湿的雪是不断增长的资金,最长的坡是不断成长的公司。而黄志伟把这理解成,最湿的雪是最好的投资标的,最长的坡是能让利润奔跑的买点和卖点。买什么,什么时候买,什么时候卖,就是“交易系统”。最好的理论和经验不一定适合自己。适合自己的成功的交易系统,才是最好的。
黄志伟总结出自己的“交易系统”是——牛市赢利秘诀是捂股,止损不止盈,直到市场趋势转变或市场狂热时卖出;熊市超跌抢反弹,快进快出。一般熊市的反弹日线不超3天,周线不超3周,把握这样基本的规律做超跌抢反弹,盈利也会不错。
买什么?黄志伟一般先看基本面,再看技术面,在切合市场热点或其潜在的题材来选择个股。
什么时候买?什么时候卖?他买卖股票的“绝杀”技艺是:(1)追涨杀跌和买跌卖涨。追涨杀跌的关键是在上涨和下跌的初期,而买跌卖涨的关键是跌了要敢买,涨了要舍得卖。2007年“5.30”大跌,黄志伟满仓损失3-4个百分点割肉杀跌出局。个股在3个跌停时,他试探性抄底介入,第二天平盘出局。个股在5个跌停时,黄志伟满仓在跌停附近15.5元左右买进兰生股份。当时,个股大面积跌停,这时要有勇气敢去买。当天兰生股份从跌停到上涨3个点。随后6-7个交易日,市场大幅反弹,黄志伟在兰生股份25元附近全部出局,几个交易日,盈利超过20%。(2)“潜伏”和“亮剑”。“潜伏”是指对较长时间盘整的股票,在爆发前潜伏其中,待大幅拉升后出局。“亮剑”是主力资金经过了一波拉升后(表明主力资金亮剑在其中运作),盘整了5—6个交易日买进,等待第二波、第三波拉升后出局。对于“卖点”,一般是成交量一旦放得过大或出现头部迹象就果断卖出。
滚雪球秘诀四:不断磨练心态和人品
滚雪球并非是一件容易的事。滚动雪球的路,漫长而曲折。滚动的过程中,最需要打磨的便是人们的心态。
在波浪翻滚的股市,具备和保持良好的心态是一件很困难的事情,如何才能做到呢?黄志伟的经验总结是不要过分关注已经出现的亏损和盈利,而是要专注未来可能的亏损和盈利,从而具备较好的心态,做出正确的判断。他说,很多时候,大多数人更注重既得利益和损失,而忽视未来的利益和损失,从而影响心态,进而影响独立正确的判断。
谈及磨砺心态,2009年他在操作物联网概念龙头厦门信达(000701)过程中所经受心态的磨难状况,至今让他记忆犹新。那是在厦门信达连续拉了4个涨停板之后的9月21日,下午开盘,他开始买进这只股。随后半小时,另一只物联网龙头新大陆涨停。看到这情景,黄志伟便加大量买入厦门信达,平均成本10.5元。可没想到,他刚买了20万股,物联网概念股尾盘整体回落,厦门信达收盘10.17元,他被套4%,亏损8万之多,信心打击较大。与此同时,他预感第二天早盘还会继续下跌,怎么办,是亏损出局,还是持股不动,还是继续加仓?他的心里像打鼓,七上八下:第一次买的仓位太重,又是在4个涨停后买的,已经走错了第一步,该怎么办呢?
收盘后,黄志伟看了龙虎榜数据,做了仔细分析,发现前一天介入的主力营业部均已出局,因此,第二天大幅下跌的可能性极大。但他同时看到新进入资金的短期成本均在9.7元以上,且换手超过50%,应有强支撑。由于持有的厦门信达仓位占2/3,因此,他决定10元以上割肉减仓,9.7元附近或以下加仓。
第二天,厦门信达大幅恐慌性低开低走,最高跌幅达5%,到了9.8元,账户已经浮亏了20多万,这一巨大的亏损,折磨着黄志伟的心,他也有卖出止损的念头,但是根据前晚的判断,他决定将剩下的1/3仓位全部买入厦门信达。到了下午,厦门信达股价被拉起,一路涨到了10.30元,黄志伟卖出部分股票,降低仓位,尾盘收在10.37元,此时账户盈亏已基本持平了。
第三天厦门信达高开高走,上午封住涨停板,尾盘涨停打开,黄志伟观察到物联网有整体走弱迹象,于是在11.30元附近,获利全部卖出。果真,随后几天,该股跌幅较大。
“平稳的心态,是获胜的关键。”他总结道,“账户的盈利或亏损随时牵动着做出买卖决策,进而影响持股心态,我们只有冷静处之,才能临‘危’不乱,稳操胜券。”
黄志伟还认为,除了心态以外,人品也决定了投资的高度。谦逊、谨慎、诚信是投资成功基石。良好的心态和人品是他不断把雪球滚大的原始动力。
黄志伟经过7年的努力,将雪球滚大了。有人说他有菩萨保佑,有人说他面相好,财运顺。但如果当你零距离地接近他,你一定会改变这种想法。
荣誉来自艰辛,成功来自汗水。在与黄志伟半个多月的朝夕相处和实战“跟班作业”中,我真切地感到,他所取得的一切,都是汗水换来的。
他一天至少有12个小时“泡”在股海里。除了四小时的操盘外,他用大量的时间阅读分析新闻财经报道、券商的研究报告、上市公司的年度报告。每天晚上,他都要对上海证券交易所和深圳证券交易所的公告全都认真阅读一遍,及时把握上市公司的变化和了解重大事件的发生,有时常常通宵达旦。
在黄志伟的日程表上,看不到他有娱乐活动,一心痴迷于股票。他把时间和精力全部用在了分析研究上,从大盘到个股,从基本面到技术面,从行业研究到公司研究,甚至到上市公司实地探访。有一次,他对博瑞传播(600880)收购经营网络游戏的成都梦工厂的案例进行研究,发现博瑞传播的成长性很大程度上来源于梦工厂旗下的新款网络游戏《圣斗士OL》的运营状况。为此,从不玩游戏的黄志伟却开始玩网络游戏,玩了几十级,只为体验上市公司的产品和市场状况。
一分耕耘,一分收获。7年来,他正像他谦称的“股市农民”一样,每天辛勤的耕耘,专心、专注、专业地做好每一件事,历尽了成功与失败和数不清的酸甜苦辣,才收获了丰硕的果实,并将雪球越滚越大。
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