值得注意的是,机构端也面临着产品同质化、产品需加速迭代等挑战。比如,微淼商学院、长投学堂关于小白理财课程的起点都是从书籍《小狗钱钱》开始。在整体行业格局上,尽管已经出现了单月营收达亿元的机构,但也有行业人士对财商教育发展持谨慎态度。铂略财务培训创始人邰杉认为,理财教育行业如果仅靠提供课程培训,活下来的难度很大。“理财教育本质上是非刚需的,做To C收费上不去,市场看上去很大,但其实天花板较低。”微淼在对外宣传中便明确,其坚定的以财商教育为主,不卖保险和理财产品。事实上,一些理财教育平台,后期会逐渐转型,进行基金、保险的推销。也就是说,前期接受财商教育的学员,到后期会直接成为保险或理财机构的精准用户。这也成为财商教育受到争议的一点。有投资人指出:“财商教育平台如果最终转向推销基金、保险,往往会比较难控制自己的动作,或者销售过度承诺。”桃李资本研究团队提到,理财教育机构转型主要是向代销机构和投顾机构两个方向转型,但同样面临压力:向代销机构转型面临牌照压力以及多元化资产供给能力;向投顾机构转型,仍需探讨公众为投顾服务的付费意愿有多大,如何平衡公立性,FoF(Fund of Funds,基金中的基金)没做好的事,投顾能否做好等等。已经爆火的财商教育赛道,要形成良性循环、长远发展,依然前路漫漫,需上下求索。