最近A股最火的方向，叫做“专精特新小巨人”。
论起名字造概念，还真不得不服我大A股：核心资产、赛道、茅指数、宁组合、市值下沉、小巨人……最绝的是今年年初工行大涨时，有新韭菜问为啥涨，有老韭菜回复：都怪这该死的肥美！
我仿佛看见了分析师的贱贱的笑脸：你尽管涨，找不到吹的方式算我输。市盈率、市销率、市梦率、市胆率，眼看PEG估值法兜不住股价了，还有PBG嘛。
这次专精特新小巨人行情，其实是一种共振。
一方面是去年大票涨得比较多，今年大多数都在还债；
第二是今年GDP三驾马车里，消费拉垮，基建投资萎靡，只剩下制造业还发挥着余热；
第三，是今年市场理解政策在偏向，比如“专精特新”第一次出现在了最高级别的730政治局会议里。大家在讨论公平还是效率时，发现制造业几乎对政策免疫，路子稍微正点还能享受鼓励。
其实政策一直都是鼓励制造业创新的，现在传得很火爆的第一批、第二批和第三批“小巨人”企业名单，工信部也早在今年三四月份就开始评选了。但是一直到最近才炒作起来。
尤其是周末的国资委会议里提到的工业母机，其实就是高端数控机床，今年的景气度也一直不错，一季度的产业数据显示，主要机床厂订单排产均已排至2021Q4或2022Q1，龙头公司海天精工上半年业绩同比258%，今天之前，股价从1月份以来涨幅已经超过140%。
今年年初股价在10块钱时，海天精工的市值只有50亿。大家还记得今年上半年有个很火的帖子吗？《你们30亿市值都不到，我们接待不了》。
大意是一家上市七八年的公司，市值曾达100多亿元，但因为各种问题，过去几年收入增长了三倍，市值却跌至30亿元不到。公司老板开始操心市值问题，希望与机构投资者交流。但没想到，约路演时，机构却回复到：you are too small！
我看了看这个新闻的时间，是4月22号，才4个月，牛夫人变成小甜甜了。
我也十分认可当前制造业领域的投资，制造业投资有它的优点，比医药股简单，比消费股赔率高，但是制造业投资也绝对不是大家想象的那么简单。
比如制造业to B的公司，跟踪起来是非常麻烦，有些细分领域的产品，网上基本查不到产品的有用信息，想跟踪公司的景气度，只有卖方分析师参与公司调研。这些调研天然是壁垒，散户只能接受到二手信息。
另外，制造业投资有别于产业链投资，光伏锂电等，产业链很大，上下游几十家公司，有较大的资金容量，有确定性的龙头，也有高赔率的小公司，可投资性是比较强的。但是制造业的公司一般没有这种产业协同效应，导致机构无法大规模介入。而且制造业公司业绩弹性并没有周期股或者锂电那么强，导致炒作时间也不会持续很久。
比如之前的工业互联网概念，持续不超过三天。相关公司也很好啊，但是池子太小了，装不了太多王八。有几家有潜力的公司会跑出来，但是是慢工出细活儿的投资，肯定不是广大散户们最爱的今天梭哈，明天会所。
鉴于制造业公司一般也是带有比较明显的产业周期，我建议参与这类机会的小伙伴，尽量选择右侧参与的方式，左侧难度太大。
对于长期，我要纠正一个观点，我们并不一定会遵循着所谓的德国模式，而抛弃美国模式。
每一种模式都有它的优缺点，也有其适用体系。
比如我们宁德时代，世界第一大锂电池厂商，员工总数是是3万人，即使到2025年，再扩大5倍，也才只能容纳15万人就业。德国能够开展所谓的制造业模式，是因为他们人口本来就少。
按照国内顶层设计规划，要实现中间大两头小，以中产为主的纺锤形社会，必定会有大量的人从事着服务业，消费、医疗、娱乐、甚至中介……
比如A股有一家公司叫科锐国际，提供的是人力资源服务，享受到了国内灵活用工的红利，半年预告中位数50%增长。
所以，如果这一波对制造业的追捧过热，导致服务业被杀到谷底，我觉得又是一次故事的新开始。
现阶段制造业里是能够出现很多牛股的，毕竟有国产替代长坡厚雪，我们在特种工业气体、碳纳米管、可降解塑料等领域，都存在很多非常优秀的公司。仔细研究也是能收获超额收益的，但是研究难度也比较大，方向太碎了。
……
分享两个段子给大家。
一位石油大亨到天堂去参加会议，一进会议室发现已经座无虚席，没有地方落座，于是他灵机一动，喊了一声：“地狱里发现石油了！”
这一喊不要紧，天堂里的石油大亨们纷纷向地狱跑去，很快，天堂里就只剩下那位后来的了。这时，这位大亨心想，大家都跑了过去，莫非地狱里真的发现石油了？于是，他也急匆匆地向地狱跑去。
即便是最理性最机灵的人，在巨大的群众力量下，也会产生从众行为，经典的羊群效应。
第二个段子，是今天现学的：我今天遭遇了电信诈骗。
中国电信一字跌停，机构出逃4.6亿，散户追高被套，大骂遭遇了电信诈骗！
……
今天就聊这么多，留言区见。
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